3 января 1911 года в лондонском Ист-Энде было неспокойно. Накануне полиция узнала от осведомителя, что в квартире одного из домов на Сидней-стрит скрываются латышские анархисты из организации «Liesma» («Пламя»), в декабре прошлого года пытавшиеся ограбить ювелирный магазин в Сити и убившие при этом трех полицейских.
Сразу после полуночи 3 января полицейские оцепили дом №100, на втором этаже которого отсиживались неудачливые грабители, а ранним утром из окрестностей были эвакуированы мирные жители.
В половине восьмого утра один из полицейских попытался разбудить преступников, чтобы предложить им сдаться, кидая им в окно камни. В ответ те открыли по нему огонь, ранив в грудь. Началась перестрелка, в ходе которой выяснилось, что самозарядные пистолеты Маузера латышских анархистов существенно превосходят по своим характеристикам револьверы лондонских полицейских, и что боеприпасов у осажденных предостаточно. После безуспешных попыток штурма с разрешения министра внутренних дел Уинстона Черчиллся полиция была вынуждена обратиться за помощью к армии. В 10.00 на Сидней-стрит прибыл первый отряд шотландских гвардейцев, состоявший из двадцати одного снайпера. Перестрелка продолжилась с новой силой, но без видимого результата.
К полудню на месте событий появился и сам Черчилль, своими глазами убедившийся в сложности ситуации. На Сидней-стрит продолжали прибывать подразделения шотландской гвардии, а позже были доставлены и два 13-фунтовых (76,2-мм) полевых орудия Королевской конной артиллерии. Впрочем, ни пушки, ни имевшийся у шотландцев пулемет Максима военные применить не успели. Около часа дня в обстреливаемом здании начался пожар. Один их анархистов, высунувшийся из окна, был застрелен. Черчилль запретил пожарным тушить огонь, приказав ограничиться предотвращением распространения пожара по соседним зданиям. В половине третьего стрельба из горящего здания прекратилась, после чего в нем обрушились перекрытия. После того, как пожар был потушен, в доме были обнаружены тела двух преступников.
Помимо череды массовых арестов латышских эмигрантов из Российской империи и громкого судебного процесса, практическим результатом осады на Сидней-стрит стало перевооружение лондонской полиции. Ситуация, в которой более двухсот полицейских не могли совладать с двумя (по другим источникам, с тремя) преступниками и вынуждены были просить помощи у армии, привела к волне возмущения в прессе. Лондонские «бобби» вместо револьверов Webley получили самозарядные пистолеты Webley & Scott.